美國機器人理財多用ETF為投資標的，ETF的管理費較低，具有成本優勢

依照投資人的資產規模收取較高的投資顧問費，即所謂AUM (Assets Under Management)

金管會於2017年同意投信投顧公會所定「證券投資顧問事業以自動化工具提供證券投資顧問服務 (Robo-Advisor)

瞭解客戶 (Know Your Customer) 作業與建議投資組合

純機器人理財顧問

人機結合理財顧問(又稱Cyborg-advisor)

純諮詢建議投顧(Pure Advisory)

P2P投資顧問平台

最大特色在於跟單交易，個別投資者可選擇、跟隨與複製其他操盤高手的投資決策，成為鏡子交易員 (Mirror Trader)

藉由提供跨市場、跨產品業種的數據資料查詢、新聞訂閱和互動交流服務

通常經營社群投資平台之業者主要有證券商及銀行業兩種

個別的投資者可以分享交易訊息、策略全性與正確性高務

自動化投資理財顧問

社群投資

演算法交易

PTT理財專家

降低交易成本、提高交易效率

增加跨市場波動的傳遞速度

快速和準確的發現價格

提升正常情况下的市場流動性，降低買賣價差

個人化、普惠金融，透明度高、高效率與即時性

合作領域包含資安、大數據、人工智慧等

投資人不能夠自行下單

投資人自行操作，並以電腦演算法為運算基礎，結合客戶所提供之所得、年齡、投資目標、風險承受度等資料，提供投資人投資組合

可同時追蹤許多標的、交易時會受情緒影響、有較低的單日交易量、持倉的時間長

稱Algorithmic Trading

歐盟於2018年開始施行Markets in Financial Instruments Directive II (MIFID II）的定義，凡是透過電腦演算法，在較少或完全沒有人爲干預的情況下，自動决定金融交易的要素，就稱為演算法交易

緣起於機構投資者開始尋找廉價且有效率的交易手法

有助於增加個人投資者對投資標的選擇，提高投資的透明度和控制

增加企業和投資項目獲得資金的管道

強調人跟人直接接觸的服務價值

效率、便利與服務流程透明化

賦權僅指個人由學習過程，獲得掌控自己本身相關事務的力量

投資者賦權 (Empowered Investors)

流程外部化(Process Externalization)

外部化，是指由外部專業供應商來提供投資管理的專業技術

運用人工智慧決策分析，或者集體智慧和經驗豐富的投資者之分享，發現值得投資之企業

注重性價比，價格敏感度高

喜歡省時，注重方便的價值

主要參與者是機構投資者，個人投資者透過機構投資者間接進行投資