WorksheetsQCM révision 1 : Les outils d'analyse financière
Total questions: 20
Worksheet time: 10mins
Les états financiers d’une entreprise comprennent principalement :
Le bilan, le compte de résultat, l’annexe, le tableau des flux de trésorerie
Le bilan, le plan de financement, le budget de trésorerie
Le compte de résultat, le plan marketing, le bilan social
Le bilan, le compte de résultat, le rapport de gestion
Le bilan se définit comme :
Un document qui récapitule les flux sur une période donnée
Un inventaire à un instant T de ce que l’entreprise possède et de ce qu’elle doit
Un tableau qui explique la variation de trésorerie sur l’exercice
Un document uniquement destiné à l’administration fiscale
Dans le bilan comptable, l’actif représente :
Les dettes de l’entreprise
Les capitaux propres
Ce que l’entreprise possède (emplois)
Les charges de l’entreprise
Le compte de résultat :
Donne une photographie de la situation patrimoniale à un instant T
Explique comment l’entreprise s’est enrichie ou appauvrie sur une période
Ne concerne que les flux de trésorerie
Recense uniquement les dettes financières
Le résultat net du compte de résultat correspond :
À la différence entre les produits et les charges
Au total des produits
Au total des charges
À la trésorerie de fin d’exercice
Le lien entre le compte de résultat et le bilan se fait principalement par :
La variation du chiffre d’affaires
La variation des immobilisations
Le résultat net qui vient modifier les capitaux propres
Les dettes financières
L’annexe a pour rôle principal :
De remplacer le bilan et le compte de résultat
De présenter uniquement les ratios financiers
D’apporter des informations et explications complémentaires pour donner une image fidèle
De présenter le budget prévisionnel
Le tableau des flux de trésorerie a pour objectif :
De présenter la performance commerciale de l’entreprise
D’analyser les causes de la variation de la trésorerie sur une période
De calculer le résultat net
De présenter uniquement les investissements
Les flux de trésorerie du tableau des flux sont classés en trois catégories :
Exploitation, trésorerie, capitaux propres
Exploitation, financement, fiscalité
Activité, investissement, financement
Activité, charges, produits
Les Soldes Intermédiaires de Gestion (SIG) servent principalement à :
Mesurer la solvabilité à long terme
Analyser étape par étape la création de richesse, du chiffre d’affaires au résultat net
Calculer le budget de trésorerie prévisionnel
Déterminer la valeur de marché de l’entreprise
La marge commerciale mesure :
La richesse brute créée par l’entreprise
La différence entre les ventes de marchandises et le coût d’achat des marchandises vendues
La rentabilité financière
La trésorerie disponible
La valeur ajoutée (VA) représente :
Le résultat net de l’entreprise
La richesse brute créée par l’entreprise dans le cadre de son activité
Le montant total des immobilisations
Le montant des dettes financières
L’Excédent Brut d’Exploitation (EBE) permet principalement d’évaluer :
La performance économique de l’entreprise issue de son seul cycle d’exploitation
La rentabilité financière pour les actionnaires
La solvabilité à long terme
La valeur de liquidation de l’entreprise
La Capacité d’Autofinancement (CAF) correspond :
À la trésorerie de fin d’exercice
À l’excédent de ressources internes potentiellement disponible pour l’autofinancement
Au montant total des dettes
Au chiffre d’affaires hors taxes
Une CAF positive permet notamment :
D’augmenter uniquement les dettes financières
De rembourser les emprunts, verser des dividendes, financer des investissements
De réduire obligatoirement le capital social
De diminuer automatiquement le chiffre d’affaires
Le bilan fonctionnel reclasse les postes du bilan comptable principalement selon :
Leur nature juridique
Leur degré de liquidité et d’exigibilité uniquement
Leur fonction dans les cycles investissement, financement, exploitation
Leur valeur de marché
Le Fonds de Roulement Net Global (FRNG) se définit, au niveau du bilan fonctionnel, comme :
Actif circulant – dettes financières
Ressources stables – emplois stables
Trésorerie active – trésorerie passive
Capitaux propres – dettes fournisseurs
Le Besoin en Fonds de Roulement (BFR) se calcule (définition générale) comme :
Actif immobilisé – capitaux propres
Actif circulant hors trésorerie – passif circulant hors trésorerie
Trésorerie active – trésorerie passive
Dettes financières – capitaux propres
La trésorerie nette (TN) peut se calculer comme :
FRNG – BFR
Actif immobilisé – dettes financières
Résultat net – dividendes
Trésorerie active – Trésorerie passive
Le bilan financier reclasse les postes du bilan comptable principalement selon :
Leur fonction dans les cycles de l’entreprise
Leur degré de liquidité et d’exigibilité
Leur ancienneté comptable
Leur valeur historique
