Modélisation Financière

Qu'est-ce qu'un modèle financier ?

• Un enregistrement des revenus et des bénéfices d'une entreprise.

• Une prédiction précise des flux de trésorerie futurs d'une entité ou d'une entreprise.

• Une représentation temporelle de la performance financière incertaine et future d'une entité ou d'un projet.

• Un modèle à trois états montrant les bénéfices, les dépenses et les flux de trésorerie.

Quel type de modèle prévoit généralement les projections sur la plus longue période ?

• Un modèle d'évaluation.

• Un modèle de financement de projet.

• Un modèle de comparaison entre les prévisions et les budgets réels.

• Un modèle de prévision interne.

Quelle affirmation décrit le mieux la situation actuelle des normes de modélisation financière ?

• Presque tous les modélisateurs financiers suivent la même norme, ce qui signifie que la plupart des modèles sont construits selon les mêmes règles et principes sous-jacents.

• La plupart des modélisateurs rejettent activement l'idée de normes, car chaque projet de modélisation est unique et ne peut pas être construit avec un ensemble de règles fixes.

• Il existe plusieurs normes suivies par différents groupes de modélisateurs, mais certaines meilleures pratiques communes s'alignent entre elles.

• Il existe deux normes reconnues qui diffèrent grandement, ce qui signifie que les modèles sont souvent construits selon deux approches radicalement opposées.

Quelle affirmation décrit le mieux les caractéristiques d'une périodicité de modèle financier ?

• Une périodicité de modèle peut varier en termes de structure (mensuelle, trimestrielle, annuelle), il n'existe donc pas une seule approche correcte pour la développer.

• Les modèles financiers sont toujours mensuels au niveau de détail le plus granulaire, avec des résumés trimestriels ou annuels si nécessaire.

• Une périodicité de modèle financier n'est généralement pas requise. Les tendances et les analyses sont souvent extraites de modèles sans chronologie détaillée.

• Les périodicités doivent être saisies en dur pour éviter une complexité inutile et permettre au modélisateur de se concentrer rapidement sur les prévisions financières.

Quels sont les éléments que les modélisateurs considèrent lorsqu'ils segmentent leurs feuilles de calcul ?

• Revenus, Dépenses, Bénéfices.

• Hypothèses, Calculs, Résultats.

• Valeurs positives, valeurs négatives.

• Valeurs financières confirmées, valeurs financières incertaines.

Que devez-vous faire avant de commencer à construire un modèle financier ?

• Confirmer la liste complète des fonctions Excel qui seront utilisées et les partager avec les parties prenantes clés.

• Identifier toutes les modifications futures possibles que le modèle devra prendre en compte et les intégrer dans votre plan de développement.

• Assurez-vous d'avoir un périmètre défini et un plan de développement clair.

• Organiser une session de brainstorming avec les

Que devez-vous faire une fois que vous pensez avoir terminé la construction du modèle ?

• Partager le modèle avec les parties prenantes clés et leur demander d'analyser les résultats.

• Revoir la portée initiale du modèle et voir si des ajouts ou des modifications sont nécessaires.

• Construire un tableau de bord complet et une feuille de calcul des KPI clés pour partager efficacement les informations importantes avec les parties prenantes.

• Tester complètement votre modèle (idéalement, vous ne devriez pas tester vos propres modèles).

Comment les flux et les soldes sont-ils liés dans un modèle financier ?

• Typiquement, les flux périodiques conduisent à des ajustements des soldes (la plupart des modèles financiers sont une série de flux et de soldes interconnectés).

• Tous les calculs du modèle impliquent un mélange de flux et de soldes ; il n'est pas possible de créer un flux sans un solde associé.

• Les flux sont souvent calculés à la fin des exercices financiers pour résumer les mouvements nets des éléments financiers clés, tandis que les soldes sont utilisés pour vérifier les totaux calculés.

• Ils ne sont pas liés ; les flux et les soldes sont toujours distincts et sans rapport entre eux.

Quels sont les éléments essentiels de modélisation financière pour le CAPEX ?

• Les dépenses en numéraire sur les actifs corporels ou incorporels, l'amortissement et la dépréciation de ces actifs dans le compte de résultat, et la valeur nette comptable de ces actifs dans le bilan.

• Les dépenses en numéraire sur ces actifs et leur valeur continue dans le bilan. Les soldes et valeurs liés au CAPEX ne sont jamais reconnus dans le compte de résultat.

• Les dépenses en numéraire sur les actifs immobilisés, l'amortissement dans le compte de résultat, et la valeur nette comptable dans le bilan.

• Juste les montants dépensés en CAPEX, qui sont comptabilisés comme une charge dans l'année de la transaction dans le compte de résultat.

Qu'est-ce qu'un "effet tire-bouchon" en modélisation financière ?

• Un type spécifique d'actif immobilisé qui ne nécessite aucun calcul de solde.

• Une méthodologie de calcul utilisée pour estimer des flux complexes (souvent liés aux charges fiscales dans le financement de projet).

• Un élément central du tableau des flux de trésorerie, situé dans la section des flux de trésorerie d'investissement.

• Une approche de modélisation utilisée pour calculer les soldes.