São fundos onde existe o come-cotas:

Percentual mínimo do Patrimônio Líquido da carteira que um FIDC deve comprar em direitos creditórios:

Arthur possui recursos alocados no “Fundo Delta Renda Fixa Crédito Privado”. Com relação ao máximo que esse fundo pode ter concentrado em cada emissor, considerando uma instituição financeira e uma instituição não financeira com capital aberto, é de, respectivamente:

Um investidor realizou uma aplicação em um fundo de investimento renda fixa referenciado no IGP-M. Logo após a sua aplicação, ocorre uma elevação nas projeções das taxas futuras de juros e esse investidor observa rentabilidade negativa na sua aplicação. Você, como gerente da conta desse investidor, explica que:

Para um gestor de renda fixa simples, trata-se de uma movimentação que o obriga a comprar novos ativos no mercado:

A taxa de administração de um fundo de investimento incide sobre:

Segundo a Comissão de Valores Mobiliários (CVM), o fundo de investimento que permite ao investidor conhecer o valor da cota no momento de sua aplicação é o:

Fundo de Investimento indicado para grupo familiar ou grupo de pessoas que tenham, entre si, vínculo societário:

Os Fundos de Investimento classificados como Renda Fixa Simples podem possuir em sua carteira:

Paulo possui 20% da sua carteira alocada em Fundo de Investimento em Direito Creditório – FIDC. Ele irá fazer um novo aporte nesse fundo e tem a opção de comprar cotas subordinadas ou sênior. Você explica que:

I – As cotas subordinadas têm preferência de recebimento 

II – As cotas sênior têm preferência de recebimento 

III – As 2 cotas oferecem o mesmo risco 

Está correto o que se afirma em:

Responsável pelo recolhimento do Imposto de Renda nos Fundos de ações:

Sobre fundos de investimentos, assinale a alternativa correta:

Em um fundo de renda fixa onde ocorre um alto volume de resgates, o gestor deve:

É característica de um Fundo com Gestão Ativa:

Tipo de Fundo de Investimento com ativos ligados à variação da taxa de juros doméstica ou índice de inflação:

Um Fundo de Ações deve aplicar:

Responsável por captar recursos para o fundo de investimento:

Fundos de investimentos são instrumentos de investimentos coletivos que têm como objetivo facilitar a entrada de investidores no mercado. Esse tipo de instrumento possui CNPJ próprio e alguns participantes com funções específicas. Um fundo específico “Delta X Renda Fixa Referenciado” sofreu auditoria, após 1 ano e se percebeu que o mesmo possuía ativos fora da sua política de investimento. Nesse caso, quem será penalizado:

O Estagiário fez uma aplicação no Delta X de Ações, indexado ao IBR-X. Nesse caso, o fundo:

          I – Será composto por ações brasileiras e estrangeiras. 

II – Será composto pelas ações mais negociadas da bolsa de valores.  

III – Será composto pelas ações que fazem parte do Ibovespa.

Está correto o que se afirmar em:

Sobre tributação em Fundos de Investimentos Abertos, analise as afirmações abaixo:

I – O responsável por reter o IRRF é o gestor. 

II – A base de cálculo para o come cotas é a diferença positiva entre o aporte e o valor atual da cota.

III – Perdas com Fundos Abertos não podem ser compensadas.

Está correto o que se afirmar em:

De acordo com a instrução ICVM555, um fundo que possui 100% da sua carteira em ativos da união emitidos no exterior (dívida externa) é classificado como:

O Estagiário possui uma carteira bastante diversificada em ativos sem liquidez. Após uma consulta com seu planejador, ele verifica que precisa fazer um investimento em um fundo para Reserva de Emergência. O planejador indicou que ele deveria aportar o recurso no produto com maior liquidez possível. Portanto, ele deveria optar por:

O Come-Cotas é um sistema de antecipação do imposto devido, que ocorre semestralmente. Quando o mesmo ocorre, o cotista observa uma:

A taxa de Administração em um Fundo de Investimento:

Com relação ao Fundo Multimercado, assinale a alternativa correta:

O Fundo “Delta Fundo Cambial” deverá ter a sua carteira composta por:

Seu cliente fez uma aplicação em um Fundo de Ações e resgate com 20 dias. Nesse caso, sobre a o lucro, incidirá:

O Fundo de Renda Fixa Simples deve comprar:

Ao aplicar em um Fundo de Investimento, o investidor passa a ser cotista daquele fundo e possuirá um determinado número de cotas. Para se chegar ao valor de cota em um determinado dia, utiliza-se a seguinte fórmula:

Seu cliente faz um resgate antes de 30 dias em um Fundo Renda Fixa Longo Prazo. Nesse caso, sobre a tributação:

Quando um cotista investe em um Fundo Fechado que tem o prazo de 10 anos e necessita dos recursos antes desse prazo:

Conforme a instrução CVM 555 de 2014, um fundo de investimento com o patrimônio líquido (PL) dividido conforme ao lado:

É classificado como:

Para ser um Fundo de Curto Prazo, conforme a Receita Federal, o mesmo deve ter:

Em relação às aplicações em fundos de investimento é correto afirmar que:

São taxas que um fundo de investimento pode cobrar:

Quando um cotista realiza uma aplicação em um Fundo de Investimentos, pode-se afirmar que:

Em relação ao Fundo Cambial, assinale a alternativa correta:

Quando ocorrem novos aportes em um fundo, cabe ao gestor:

Maria de Graça possui R$ 100 mil investidos no “Fundo Delta Crédito Privado”. Trata-se de um fundo aberto e Maria de Graça possui 5% do total do fundo. Em uma conversa com um especialista, Maria da Graça fala sobre os seus direitos e obrigações como cotista, nesse fundo:

I – São iguais para todos os cotistas 

II – Depende do valor da cota de cada cotista 

III – Depende do valor que cada cotista investiu 

Está correto o que se afirma em:

Tipo de Fundo de Investimento que dispensa o Termo de Adesão e também o API:

Fundos de investimentos possuem a sistemática de antecipação do imposto de renda devido semestralmente, que é conhecido como “Come Cotas”. Nesse tipo de sistemática, quem é o responsável por esse recolhimento nos fundos de investimentos:

O Estagiário possui em sua carteira, custodiada no “Delta Bank” com a composição ao lado:

Na sistemática do Come Cotas, qual será a alíquota de cada fundo, respectivamente: 

Com relação aos Fundos de Investimentos Imobiliários, analise as afirmações abaixo:

I – É exclusivo para Investidores Qualificados.

II – Pode ter prazo indeterminado.

III – Pode comprar ativos como LCI, LH e CRI.

Está (ão) correto (s):

Em um determinado fundo aberto, no D+0 haviam 5.000 cotas. No D+1 haviam 4.800 cotas. Isso ocorreu por qual motivo:

Valor mínimo de investimento inicial em um Fundo de Investimentos em Direitos Creditórios – FIDC

Sobre Fundo Alavancado, assinale a alternativa correta:

Um cotista de um Fundo de Renda Fixa aberto, irá pagar Imposto de Renda em um eventual resgate e também nos meses de:

A prática da “Marcação a Mercado” tem como objetivo evitar a transferência de riquezas entre os cotistas de um Fundo de Investimento. A precificação dos ativos para a realização dessa prática se dá através dos valores de _____________________ dos ativos. Complete a lacuna:

João fez aplicação no valor de R$ 50 mil no Fundo “Fundo Delta de Inflação”, referenciado ao IGP-M. Porém, faz 4 meses seguidos que esse fundo vem apresentando resultados negativos. Você, gerente explica que:

Segundo a Comissão de Valores Mobiliários (CVM), o fundo de investimento que permite ao investidor conhecer o valor da cota no momento de sua aplicação é o:

Alíquota do Come-Cotas para um Fundo Renda Fixa Curto Prazo:

O Estagiário possui R$ 100 mil investidos no Fundo Delta Renda Fixa. O risco de mercado dessa aplicação pode ser entendido como:

Com relação à cobrança de IOF nos fundos de investimentos, é correto afirmar:

Analise o gráfico ao lado:

Trata-se, provavelmente de um fundo:

Responsável por captar recursos para o fundo de investimento:

Suelen é uma investidora profissional e possui em sua carteira de ativos, todas na “Delta Corretora”, ETF’s e também FIA’s. Ela o questiona sobre as características de cada um desses ativos e você afirma que: 

I – FIA’s possuem uma gestão profissional, ETF’s não.

 II – FIA’s possuem maior rentabilidade que os ETF’s.

 III – ETF’s possuem menor flexibilidade na escolha dos ativos.

Está correto o que se afirmar em:

O Estagiário, após alguns anos trabalhando com certificações financeiras começou a estudar mais para entender o mercado. Durante uma conversa com amigos, ele faz algumas afirmações:

I – Investidor Profissional é aquele que possui mais de R$ 10mm em investimentos + atestado de conhecimento.

 II – Investidor Qualificado é aquele que possui mais de R$ 300 mil em investimentos + atestado de conhecimento.

 III – Todo investidor profissional é, automaticamente, qualificado.

Está correto o que se afirmar em:

Segundo a CVM - Comissão de Valores Mobiliários, são considerados investidores profissionais, as pessoas físicas e jurídicas que atestem, por escrito, sua condição de investidor profissional e possuam investimentos financeiros em valor superior a:

Conforme a instrução CVM 554 de 2014, são considerados Investidores Profissionais: 

I – Toda Pessoa Física ou Jurídica com mais de R$ 10 milhões em investimentos financeiros. 

II – Agente Autônomo de Investimento e Administradores de Carteira, independente do investimento financeiro. 

III – Todo Investidor Qualificado.

 Está correto o que se afirmar em:

Conforme a classificação CVM, um fundo de Curto Prazo:

Um Fundo Cambial deve investir, no mínimo, qual percentual do seu patrimônio em ativos ligados à variação de moeda estrangeira:

Sobre o limite de concentração em fundos de investimentos, para ativos de um mesmo emissor presentes na carteira, esse limite para emissores financeiros e não financeiros é de, respectivamente:

Sobre a Marcação a Mercado em um Fundo de Investimento:

Tipo de movimentação que ocorre nos fundos abertos, que obriga o gestor a comprar novos ativos para a carteira do fundo:

Trata-se de uma função do distribuidor:

O Estagiário possui investimentos no “Fundo Delta Renda Fixa Curto Prazo” desde o início de 2022. O mesmo faz um resgate do valor total após 380 dias. Qual foi a alíquota do come cotas e qual será a alíquota do I.R no resgate que o mesmo pagará:

Conforme a instrução CVM 554 de 17/12/2014, são considerados Investidores Profissionais: 

I – Instituições Financeiras. 

II – Sociedades de Capitalização. 

III – Toda Pessoa Física ou Jurídica com investimento superior a R$ 10 milhões.

Está correto o que se afirmar em:

A taxa de Administração em um Fundo de Investimento:

Sobre a taxa de administração em um fundo de investimento:

Percentual mínimo da carteira que deve ser comprado em ativos da classe em Fundos de Renda Fixa e Cambial:

Conforme Código Anbima são requisitos mínimos para que os fundos sejam classificados como fundos sustentáveis e que consideram questões ASG: 

I – Compromisso com sustentabilidade.

 II – Governança.

 III – Transparência.

Está correto o que se afirmar em:

Observe o gráfico abaixo que demonstra a composição da carteira do Fundo XYZ:

Conforme a instrução CVM 555/2014, trata-se de um fundo:

Uma aplicação realizada no Fundo Delta de Renda Fixa conta com a metodologia conhecida como “Marcação a Mercado”. Caso essa metodologia seja executada de maneira errada, quem será o prejudicado financeiramente: 

Júlio é um investidor com uma idade mais avançada e possui um perfil conservador de investimentos. O mesmo possui relacionamento no “Delta Bank” faz mais de 10 anos. Está, nesse momento, analisando 4 fundos para investidor (Todos do mesmo banco e todos “Renda Fixa Referenciados”). É apresentado para Júlio a tabela ao lado: 

Qual dos fundos você deveria indicar para Júlio: 

Em fevereiro de 2017, um investidor fez uma aplicação em um fundo de investimento considerado de curto prazo conforme regulamentação da Receita Federal. Após 380 dias da aplicação efetuará o resgate total de suas cotas. Nesse caso, a alíquota do imposto de renda retido na fonte aplicável sobre o rendimento será de:

Um investidor adquiriu cotas de um fundo de renda variável no valor de R$ 200.000,00 e, após 60 dias, as vendeu integralmente por R$ 220.000,00. Nesse caso, o agente responsável pelo recolhimento dos tributos é o:

É uma competência da Assembleia Geral de Cotistas - AGC:

Analise as funções abaixo:

I – Constituição e administração do fundo.

II – Elaboração de todos os documentos.

III – Garantir o risco de crédito dos ativos da carteira do fundo.

São funções do Administrador Fiduciário:

Seu cliente pessoa física realizou um investimento em Fundo de Investimento Imobiliário (FII). Você explica que os dividendos desse FII somente serão isentos se:

I – O Fundo tiver suas cotas negociadas em Bolsa de Valores ou Balcão Organizado.

II – O Fundo ter, pelo menos 50 cotistas.

III – O cotista beneficiado com a isenção não ter mais de 10% do total das cotas.

Está correto o que se afirmar em:

Um Fundo de Renda Fixa deve aplicar, no mínimo:

Metodologia utilizada para a cobrança da Taxa de Performance:

Júlio é um investidor conservador e tem sempre uma boa organização dos seus investimentos. Uma parte da sua carteira ele irá alocar para “Reserva de Emergência”, precisando, portanto, da maior liquidez possível. Você deveria indicar então, qual das opções ao lado:

Os ativos que um Fundo de Investimentos de Renda Fixa investe são considerados de propriedade do:

Para um determinado fundo que tem data de conversão em D+1 e data para pagamento do resgate em D+5, o cálculo da cota para o resgate será conhecido:

Os Códigos de Regulação da Anbima existem para que haja um mercado com regras mínimas e competição justa entre os participantes. Conforme o Código De Administração de Recursos de Terceiros, o cálculo das cotas de um fundo de investimento, deve ser feito através do:

Segundo a Instrução CVM 555, as cotas nos fundos de investimento abertos:

I. Têm seu valor determinado pelo resultado da divisão do valor do patrimônio líquido pelo número de cotas do fundo.

II. São calculadas com referência dos preços dos ativos desses fundos no fechamento dos mercados.

 III. Podem ser transferidas por meio de negociação em mercado organizado em que elas sejam admitidas à negociação.

Quando um fundo realiza a cotização em D+1 e a liquidação em D+4, significa que:

Conforme a instrução CVM 555/14 o fundo com o P.L conforme abaixo é classificado como:

Um Fundo Multimercado destinado a investidores não qualificados, deve informar o tratamento tributário do mesmo no regulamento e também no (a):

Um determinado fundo de investimento possui a sua composição de carteira conforme abaixo: I - 75% em ativos de Renda Variável II - 25% em ativos de Renda Fixa III - Até 40% em derivativos futuros da Bolsa de Valores Esse fundo:

Conforme o Código Anbima de Administração de Recursos de Terceiros, são responsabilidades do Gestor:

I – Gestão de Risco da Carteira

II – Gestão do Risco de Liquidez

III – Garantir o risco de crédito

Está correto:

Sobre a taxa de administração:

Sobre a tributação em um fundo de ações:

Ao assinar o “Termo de Adesão” de um fundo, o cotista declara que:

Os Fundos de Investimento classificados como Renda Fixa Simples podem possuir em sua carteira

Percentual mínimo do Patrimônio Líquido da carteira que um FIDC deve comprar em direitos creditórios:

O Estagiário investiu em um Fundo de Investimento formado pela carteira ao lado:

Em relação ao IOF, assinale a alternativa correta:

Em um fundo de renda fixa onde ocorre um alto volume de resgates, o gestor deve:

Sobre fundos, assinale a alternativa correta:

Observe os fundos de investimentos abaixo e suas composições de carteira:

Para fins de Imposto de Renda, não é considerado um Fundo de Ações:

Com relação à classificação Anbima para os fundos de Investimentos, é uma classificação de nível 2:

Seu cliente fez um aporte em um Fundo de Ações de um determinado banco. Ele o questiona sobre a tributação desse fundo. Você explica que:

Um fundo de investimento possui taxa fixa de administração de 2,0% ao ano. Segundo a legislação vigente, essa taxa deve incidir sobre:

A taxa de administração de um fundo de investimento incide sobre:

Paulo possui 20% da sua carteira alocada em Fundo de Investimento em Direito Creditório – FIDC. Ele irá fazer um novo aporte nesse fundo e tem a opção de comprar cotas subordinadas ou sênior. Você explica que:

I – As cotas subordinadas têm preferência de recebimento. 

II – As cotas sênior têm preferência de recebimento. 

III – As 2 cotas oferecem o mesmo risco. 

Está correto o que se afirma em:

Seu cliente fez uma aplicação em um Fundo de Ações em 30/01/2016 e fez o resgate dessa aplicação, com lucro, em 31/07/2016. Com relação à tributação, assinale a alternativa correta:

Sobre apreçamento de ativos, é correto afirmar:

Responsável pela escolha dos ativos que irão ser adquiridos para a carteira do fundo, de acordo com a Política de Investimentos:

Seu cliente pessoa física possui cotas de Fundo de Investimento Imobiliário e comercializa as cotas desse fundo com ganho. Nesse caso o I.R será de:

Responsável pelo registro do fundo na CVM:

A família “Silva e Silva” é formada por Germano, Lucas e Cristiano. Os 3 são pessoas que têm muita sorte e todos eles ganharam na Mega Sena, dividindo o prêmio principal da Mega da Virada. Decidem então, já que possuem vínculo familiar entre eles, criar um fundo ____________________. Completa a lacuna:

Um determinado investidor que busque proteção contra a variação cambial, deveria investir em:

Qual o objetivo da Marcação a Mercado, segundo o Código ANBIMA de Administração de Recursos de Terceiros:

Seu cliente possui cotas de um Fundo de Investimento Imobiliário. Com relação à distribuição dos resultados do fundo, qual I.R será cobrado:

Seu cliente fez uma aplicação em um Fundo de Ações e resgate com 20 dias. Nesse caso, sobre a o lucro, incidirá:

Uma Pessoa Jurídica tributada pelo Lucro Real fez aplicação em Fundo Imobiliário e recebe dividendos 4 meses depois. De quanto será o I.R:

Tainara possui uma conta de investimentos no “Delta Bank” e é atendida por seu gerente Felipe. Ela está com R$ 5 mil disponíveis para investimento, porém, está com seu API desatualizado e não tem disponibilidade em refazer nesse momento. Para não deixar o valor sem rendimento, Felipe poderia indicar, qual tipo de investimento, nessas condições:

Responsável pelo recolhimento do Imposto de Renda nos fundos de investimentos:

Fundo fechado é aquele que:

Os Fundos de Índice (ETF’s) são atrelados a um determinado indicador de rentabilidade e possuem suas cotas negociadas na bolsa de valores. Qual o tamanho do lote padrão para negociação desses fundos: