ADMINISTRACIÓN DE FLUJO DE CAJA Y EL CAPITAL DE TRABAJO

La fórmula recomendada para calcular el capital de trabajo neto es:

• AC-PC

• AC-PC

  -Caja y Bancos

El capital de trabajo bruto es:

• AC-PC

• AC

INTITUITIVAMENTE INTENTAREMOS

REDUCIR ESTA CUENTA Y GENERAR

MAYOR RENDIMIENTO CON EL EFECTIVO

• CAJA Y BANCOS

• INVERSIONES TEMPORARIAS

• INVENTARIOS

• cuentas por cobrar

Y TRATAREMOS DE EXPANDIR ESTA

CUENTA PARA GENERAR

MAYOR RENDIMIENTO CON EL EFECTIVO

• CAJA Y BANCOS

• INVERSIONES TEMPORARIAS

• INVENTARIOS

• CUENTAS POR COBRAR

LA ADMINISTRACIÓN DEL EFECTIVO BUSCA

• •EL NIVEL ÓPTIMO DE INVERSIÓN.

• LA MEZCLA DE FINANCIAMIENTO SOLO A CORTO PLAZO

ESTAS PREMISAS

•EL NIVEL ÓPTIMO DE INVERSIÓN.

•LA MEZCLA DE FINANCIAMIENTO A CORTO Y LARGO

SUGIEREN:

• •ESTAS PREMISAS SUGIEREN MANTENER UN NIVEL BAJO DE ACTIVO CIRCULANTE Y UNA ELEVADA PROPORCIÓN DE PASIVO CIRCULANTE.

• •ESTAS PREMISAS SUGIEREN MANTENER UN NIVEL ALTO DE ACTIVO CIRCULANTE Y UNA BAJA PROPORCIÓN DE PASIVO CIRCULANTE.

CICLO OPERATIVO Y CICLO DE CONVERSIÓN DEL EFECTIVO ES:

• CCE = CO - EPI

• CCE = EPI + PPC - PPP

• CCE= EPI - PPC - PPP

ADMINISTRACIÓN DEL ACTIVO CIRCULANTE BUSCA

• LA ADMINISTRACIÓN DE LAS CUENTAS POR PAGAR, INVENTARIOS, CUENTAS POR COBRAR

• LA ADMINISTRACIÓN DE LAS CUENTAS POR PAGAR A BANCOS, ACTIVO FIJO, DEPRECIACIONES.

LAS SIGUIENTES CUENTAS:

•Impuestos por Pagar

•Salarios por Pagar

•Beneficios Sociales por Pagar

•Aportes a la Seguridad Social por pagar (Caja de Salud y AFP’s)

¿SON CUENTAS QUE DEBEN SER UTLIZADAS PARA LA ADMINISTRACIÓN DEL FLUJO DE EFECTIVO?

• SI

• NO

1."Siempre que sea posible se deben incrementar las entradas de efectivo" 

2."Siempre que sea posible se deben acelerar las entradas de efectivo" 

3."Siempre que sea posible se deben disminuir las salidas de dinero“ 

4."Siempre que sea posible se deben demorar las salidas de dinero"

ESTOS ENUNCIADOS CORRESPONDEN A: 

• LOS CUATRO PRINCIPIOS BÁSICOS PARA LA ADMINISTRACIÓN DE EFECTIVO

• LOS CUATRO PRINCIPIOS BÁSICOS PARA LA ADMINISTRACIÓN DE CAPITAL DE TRABAJO